一万美金下0.5手属于重仓？关于止损与仓位之谈

编者按：

 

总仓位达到底仓五六倍的仓位，对于交易者而言，是很容易发生的事情。投资者要面对这个事实。所以，对于一万美金下0.5手这样的底仓，也要高度警惕。它随时让你处于累积成重仓的潜在危险中。

 

最近有个朋友告诉我，他被深套了十来天的一个单子，不仅解套了，还赚了一些出来。小编说，你进步了。他说，是的，因为仓位轻，套了就放着，当中也没有加仓，终于回来了。

 

这个简单的例子，其实无数次在交易中上演。被套，甚至是深套，然后一段时间后解套。一个统计显示，70%被浅套的单子会在三天内解套，深套后解套的平均时间为三周。

 

被套后不止损，或者对止损犹豫不决，是交易者的天性。人总是不愿意面对自己的错误。交易中错误会反复发生，这是常态，无可避免。有时候，不断的止损会带来损失，或者止损发生在底部，这样的情况让人懊恼。这使得我们止损的勇气一次次受到挑战。

 

 

在美国的金融市场流传一个故事，一个散户交易者在市场中几十年，一直处于稳定盈利状态。媒体问他的秘诀是什么，他说，没有什么秘诀，就是在交易中按照规则止损。无论遇到什么样的股灾，他都能在第一时间出场。因为这已经成为铁的纪律和习惯，既然止损，也就无所谓股灾了。

 

关于交易是否要止损的问题，已经不需要过多的讨论。止损是一个交易者必备的基本素质。它可以让你在面临复杂交易局面时，不至于因小失大。俗话说得好，留得青山在，不愁没柴烧。市场总是在高潮和低谷中反复交替，没有只跌不涨的市场，也没有只涨不跌的市场。对交易者而言，在逆势中只能去承受自己能承受的损失，而不要贸然突破自己的承受力。

 

 

超轻仓位下的高频交易，是目前程序化交易中很流行的一种方式。超轻仓位也是汇商琅琊榜一直向大家反复提倡的交易理念。因为外汇的亏损概率是很高的，错误基本上都是因为仓位过大造成的。

 

仓位大的时候，止损是一种损失，不止损是更大的损失。因此，唯有超级轻仓，才可以让交易者掌握主动。我们最近对一万美金下0.01手欧美的稳健性交易，在文章中多次阐述。在一个品种上，开0.01手的仓位，适当的时候多倍加仓，可以达到无敌交易模式，而且回撤很小。即使是每一笔交易积少成多，简单算下来，一年也可以有15%或者更多的收益。这种超轻仓情况下，并不需要去对订单设置止损。所有的订单，都是以盈利出局为目标。

 

 

大家也都知道，资金管理的核心，在于仓位。一万美金，每次下0.5手欧美，在不加仓的情况下，多数投资者认为是一种正常情况下的仓位。在多数交易行情中，它不会给你的净值带来特别的损伤。如果对技术分析和行情把握到位，一天能拿下2%到4%的收益并不是难事。但是我们说，你能拿下多少收益，能够带来的回撤，要乘以两倍。

 

那么，这里我们要探讨的是，0.5手的仓位究竟意味着什么？

 

简单模拟一下交易场景。在一个波动很快的单边行情中，一万美金，0.5手欧美进场，被套40点，可能会很快发生。那么，200美金浮亏既成事实。此时，多数投资者会选择继续加仓0.5手。

 

20个点的回撤即可打平浮亏（不算点差成本），此时总仓位为1手。如果行情很快再大幅波动60点，又被套600美金。加上此前的200美金，此时被套总计为800美金。这意味着，有8%的账户回撤。如果行情继续反转，情绪一个不稳定，可能就会突破3手到5手的总仓位。投资者们仔细想一想，是不是这样的？

 

总仓位达到底仓五六倍的仓位，对于交易者而言，是很容易发生的事情。投资者要敢于面对这个事实。

 

这种情况下的不断加仓，随时可能发生超过20%到40%的回撤。这就是我们常说的，致命性的打击。每一次的大止损，都是一次钻心的痛。

 

从外汇交易的实际情况来看，以上的场景每一周都很可能碰上一次。这意味着，0.5手看起来微不足道的仓位，每周都有很高的概率，碰上一次潜在的重大回撤。

 

所以，0.5手的仓位，对于一万美金的账户而言，在小编看来即属于重仓行为。在这样的情况下，交易理念和体系是很难建立起来的。因为你总会不断碰到各种意外发生的行情，这会让你在是否止损和是否加仓这些基本问题上，不断犹豫和烦恼。

 

如果要让收益放到合理水平，把回撤控制在可承受力之内，就需要匹配一个合理的仓位。它可以让你在不那么严谨的情况下，可以去犯一些错误，也不会太伤筋动骨。交易如此漫长和复杂，处处为坑，不可能不经常犯错。

 

至少在我们看来，可以承受的最大底仓，为0.05手。在不设置止损的大单边行情下，从实战情况看，极端回撤很少超过2%，多数情况下，回撤在1%之内。它会让我们的交易状态，处于一个舒适的空间里。这是我们认可的长期交易的仓位。

 

稍微激进一点的仓位，可以匹配0.1手的底仓。这样有时候在大单边的时候能出现5%的回撤。所以，即便0.1手的底仓，也会让我们感到不安。还是0.05或者更少的仓位，让交易变得舒适。

 

亲爱的读者，一万美金的账户，你一般情况下，是下多大的仓位呢？开几个品种，加仓多少，总仓位达到多少手？经常出现的回撤幅度是多少？欢迎留言评论。